Аннотация

Исследование посвящено анализу риск-ориентированного инвестирования в условиях структурной трансформации фондового рынка РФ в 2024–2025 гг., вызванной доминированием частных инвесторов и ростом алгоритмической торговли через искусственный интеллект. Научную новизну представляет разработанная многофакторная количественная модель «Цифровой ESG-фильтр» для оценки устойчивости корпоративных эмитентов к рискам внезапного падения ликвидности и повышенной волатильности. Также доказан синергетический эффект внедрения цифровых финансовых активов (ЦФА) как инновационного инструмента диверсификации фондирования, защищающего капитализацию от экономических шоков. Проводится анализ основных видов рисков фондовых инструментов и оценка влияния ключевых экономических изменений и ESG-факторов на развитие этого рынка. В статье также изучается динамика объемов сделок с ESG- инструментами, а также выявляются основные тренды и перспективы данного сектора. Полученные результаты имеют высокую практическую значимость для институциональных, корпоративных инвесторов, брокеров и регулятора при формировании риск-ориентированных инвестиционных стратегий