Бэк-тестинг методики расчета стоимости российских акций и облигаций на основе статистических отклонений односторонних котировок от средневзвешенной цены
Михайлова П.А.

Аннотация

В статье проведен анализ методики определения прогнозной стоимости ценных бумаг на основе статистики отклонения односторонних котировок от средневзвешенной цены. Автор исследует эффект от использования ограничений на значения, попадающие в выборку (фильтров), показывает необходимость их применения для увеличения точности оценки и определяет граничные значения фильтров, при которых их использование перестает быть информационно эффективным.

Содержание

Методика определения ТСС при наличии односторонней котировки;

Бэк-тестинг методики;

Адаптация методики (фильтрация "неадекватных" односторонних котировок);

Бэк-тестинг адаптированной методики;

Выводы;

Ключевые слова: бэк-тестинг, односторонняя котировка, Bid, Ask, средневзвешенная цена, организованный рынок, справедливая стоимость, точность, повышение информативности
Журнал: «Управление финансовыми рисками» — №4, 2009 (© Издательский дом Гребенников)
Объем в страницах: 12.
Кол-во знаков: около 15,542.

Михайлова Полина Александровна

Михайлова Полина Александровна

Риск-менеджер. Работает в Международном Промышленном Банке.

Москва

Имеет девятилетний опыт работы в финансовых структурах в области рыночных рисков. В сферу профессиональных интересов входит разработка и внедрение программных комплексов для анализа и оценки рыночных рисков. Автор десяти статей по тематике риск-менеджмента и производных финансовых инструментов.

Другие статьи автора 3