Введение ;

Постановка задачи. Алгоритм действий инвестора ;

Рис. 1. Алгоритм формирования портфеля ;

Формализация математической модели формирования оптимального портфеля ;

Методика построения агрегированного рискового показателя для определения структуры портфеля;

Вычислительный эксперимент ;

Рис. 2. Структура портфеля по критерию минимизации риска;

Рис. 3. Структура портфеля по критерию минимизации риска VARp ;

Рис. 4. Структура портфеля по критерию минимизации риска ;

Выводы;

Таблица 1. Основные характеристики портфелей по моделям (6)–(8) ;

Таблица 2. Приведение к шкале [0; 1] показателей риска ;

Рис. 5. Агрегированный показатель риска;

Рис. 6. Агрегированный показатель риска с учетом доходности ;

Приложение 1. Расчеты некоторых характеристик для акций ;

Приложение 2. Матрица корреляций между доходностями активов ;

Приложение 3. Частота распределения курсов акций ;