Моделирование кредитных рейтингов отечественных банков на основе российской отчетности
Василюк А.А., Карминский А.М.

Аннотация

В статье рассмотрены методы построения эконометрических моделей рейтингов российских банков на основе финансовой отчетности по РСБУ, выявлены основные факторы, определяющие значение рейтингов. Точность таких моделей вомногом связана с качеством бухгалтерской отчетности и уровнем транспарентности банков.

Содержание

Данные;

Ожидаемое влияние финансовых индикаторов на надежность банков;

Результаты оценки моделей;

Сопоставление рейтингов различных агентств;

Основные факторы, определяющие рейтинги;

Заключение;

Ключевые слова: рейтинги, эконометрические модели, риск-менеджмент, банки
Журнал: «Управление финансовыми рисками» — №3, 2011 (© Издательский дом Гребенников)
Объем в страницах: 12.
Кол-во знаков: около 20,167.

1. Карминский А.М., Мяконьких А.В., Пресецкий А.А. Модели рейтингов финансовой устойчивости // Управление финансовыми рисками . - 2008 . - №1 . - С. 2–18.

2. Карминский А.М., Пересецкий А.А. Рейтинги как мера финансовых рисков. Эволюция, назначение, применение // Журнал Новой Экономической Ассоциации . - 2009 . - №1–2 . - С. 86–103.

3. Карминский А.М., Пересецкий А.А., Петров А.Е. Рейтинги в экономике . - М.: Финансы и статистика, 2005 . - 240 с.

4. Пересецкий А.А. Эконометрические методы в дистанционном анализе деятельности российских банков . - М.: ЦЭМИ РАН, 2009 . - 191 с.

5. Центральный банк Российской Федерации. Информация о кредитных организациях с участием нерезидентов на 1 января 2010 года . - Подробнее .

6. Altman E.I., Rijken H. (2004). «How rating agencies achieve rating stability». The Journal of Banking and Finance, No. 28, pp. 2679–2714.

7. Altman E.I. (1968). «Financial ratios, discriminant analysis and the prediction of corporate bankruptcy». Journal of Finance, Vol. 23, No. 4, pp. 589–609.

8. Cantor R., Packer F. (1995). «The credit rating industry». Journal of Fixed Income, Vol. 5(3), pp. 10–34.

9. Ederington L. (1986). «Why split ratings occur?» Financial Management, Vol. 15, No. 1, pp. 37–47.

10. Moody’s Investors Service Incorporation of Joint-Default Analysis into Moody’s Bank Ratings: A Refined Methodology (2007 ). - http://www.Подробнее .

11. Morgan D. (2002). «Rating banks: risk and uncertainty in an opaque industry». The American Economic Review, Vol. 92 (4), pp. 874–888.

12. Sahajwala R., Van den Bergh P. (2000). «Supervisory risk assessment and early warning systems». BIS Working Papers, No. 4, p. 6.

13. Vernikov A. (2009). «Russian banking: the state makes a comeback?» BOFIT Discussion Papers, No. 24 . - Подробнее .

Карминский Александр Маркович

Карминский Александр Маркович
д. э. н., д. т. н.
профессор

Профессор Национального исследовательского университета «Высшая школа экономики».

г. Москва

Другие статьи автора 14

Василюк Александр Александрович

Василюк Александр Александрович

Магистр НИУ ВШЭ.

Москва